В волшебном городе Смехограде наступает День Смеха и Веселья, и по этому поводу объявляют большой карнавал. Все его радостные жители с энтузиазмом берутся за приготовления и мастерят себе забавные маски. Однако трёхглавый Дракон, в отличие от всех, совсем не рад предстоящему торжеству. Злой и ворчливый, он задумывает коварный план, чтобы испортить всеобщий праздник и лишить город его главного сокровища — смеха.