В 1934 году на просторах американского Среднего Запада юный беглец Бен Хокинс находит пристанище в бродячем цирке «Карнавал». Его странный дар исцеления и воскрешения мёртвых, дающийся высокой ценой, очень интересует загадочного Хозяина труппы. Сны Бена переплетаются с видениями проповедника Джастина Кроу из Калифорнии, убеждённого, что действует по воле Божьей. Их противостояние в эту «последнюю великую эпоху магии» становится эпической битвой сил света и тьмы, где не сразу понятно, кто олицетворяет добро, а кто — зло.